《大行报告》杰富瑞升腾讯(00700.HK)目标价至721元 指业务多元化、具清晰策略及稳固执行力
杰富瑞发表研究报告,指出腾讯(00700.HK)业务多元化、具清晰策略及稳固执行力,整体策略旨在促进行业健康发展,维持「买入」投资评级,目标价由原来的651元上调至721元。
该行提到,第三季收入按年增长29%至1,250亿元人民币,符合市场预期。以非通用会计准则计算的纯利按年增长32%至323亿元人民币,较市场预期高出1.7%,并符合该行的预测。
杰富瑞指,腾讯手游收入按年增长61%,强劲表现持续带来惊喜。《王者荣耀》的平均日活跃用户在今年首十个月超过1亿。而另一个基於知名动漫IP创作的旗舰游戏《火影忍者》亦在季内录得破纪录的日活跃用户及收入。另外,看到在第四季新推出的游戏《天涯明月刀》获得正面的回响,虽然有季节性不利因素,但该行预期公司手游业务将会继续保持韧性。
至於腾讯的线上广告业务有所提速。在电话会议上,公司强调凭藉其庞大的流量,可以通过重新定位来抓住视频广告中的商机。另外,公司拥有不同价位的媒体资产组合来迎接这一趋势,预期朋友圈中的广告负载会以可衡量的方式增加。
关注uSMART

重要提示及免责声明
盈立证券有限公司(「盈立」)在撰写这篇文章时是基于盈立的内部研究和公开第三方信息来源。尽管盈立在准备这篇文章时已经尽力确保内容为准确,但盈立不保证文章信息的准确性、及时性或完整性,并对本文中的任何观点不承担责任。观点、预测和估计反映了盈立在文章发布日期的评估,并可能发生变化。盈立无义务通知您或任何人有关任何此类变化。您必须对本文中涉及的任何事项做出独立分析及判断。盈立及盈立的董事、高级人员、雇员或代理人将不对任何人因依赖本文中的任何陈述或文章内容中的任何遗漏而遭受的任何损失或损害承担责任。文章内容只供参考,并不构成任何证券、虚拟资产、金融产品或工具的要约、招揽、建议、意见或保证。监管机构可能会限制与虚拟资产相关的交易所买卖基金仅限符合特定资格要求的投资者进行交易。文章内容当中任何计算部分/图片仅作举例说明用途。
投资涉及风险,证券的价值和收益可能会上升或下降。往绩数字并非预测未来表现的指标。请审慎考虑个人风险承受能力,如有需要请咨询独立专业意见。