隨着上市公司年報、一季報披露，明星基金經理最新調倉動向曝光。

持有茅台超5年的兩大百億私募金匯榮盛和瑞豐匯邦，在一季度雙雙退出茅台前十大流通股東。

貴州茅台前十大股東明細顯示，去年四季度金匯榮盛私募基金減持111.43萬股，瑞豐匯邦私募基金減持218.20萬股；減持後，金匯榮盛和瑞豐匯邦仍持有792萬股、675萬股茅台，期末持股市值分別為136.74億元，116.52億元。

今年一季度，金匯榮盛私募基金、瑞豐匯邦私募基金消失在貴州茅台前十大流通股明細。目前，貴州茅台第十大流通持股數471.01萬股。可見，金匯榮盛和瑞豐匯邦在一季度對茅台大手筆減持，不排除有清倉的可能。

兩大私募持倉茅台超5年，收穫頗豐。此前，有投資者懷疑這兩大私募和段永平有關。段永平在社交平台上回應稱，沒有賣出貴州茅台。

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馮柳新進這家公司，朱少醒在減持

截至4月27日，一季度馮柳新進一家公司，加倉三家公司，減持三家公司，對康華生物、順鑫農業、生益科技和上海家化四家公司持股數量保持不變。

(本文內容均為客觀數據信息羅列，不構成任何投資建議）

馮柳一季度新進瑞豐新材，買入1000萬股，期末持股市值為3.83億元，進入該股的第三大流通股東。

瑞豐新材主要從事油品添加劑、無碳紙顯色劑等精細化工系列產品的研發、生產和銷售。公司產品為精細化工品，按用途可以分為潤滑油添加劑、無碳紙顯色劑兩大類，其中主導產品為潤滑油添加劑。公司一季度實現營業收入7.14億元，同比增長14.41%；歸母淨利潤1.53億元，同比增長57.77%。

值得注意的是，瑞豐新材也是明星公募基金經理朱少醒的“心頭好”。朱少醒管理的富國天惠基金，在2021年四季度以500.82萬股新進成為瑞豐新材十大股東；在2023年三季度一度持有1399.16萬股。

2023年四季度朱少醒開始連續減持瑞豐新材，截至今年一季度末，最新持倉1200萬股，期末持倉市值4.59億。

馮柳在一季度加倉800萬股龍佰集團，期末持股市值升至15.15億元；小幅增持東誠藥業、安琪酵母、康華生物等。

一季度馮柳減持海康威視、寶豐能源和中炬高新。

海康威視一直是馮柳重倉股，繼去年四季度減持800萬股後，一季度再度減持1600萬股。截至一季度末，馮柳持有海康威視4.11億股，期末持股市值約為132.18億元。

馮柳在一季度減持寶豐能源4000萬股，最新持有6000萬股，期末持股市值為9.81億元；減持中炬高新2100萬股，最新持有1500萬股，期末持股市值為3.96億元。

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但斌談英偉達

AI“賣鏟人”英偉達滿血復活，兩天大升10%，市值暴增2000億美元；本週累升15.14%，市值增加近2900億美元，創2023年5月以來最大單週升幅。

英偉達在全球範圍內的首塊DGX H200正式交付給OpenAI，由英偉達CEO黃仁勛親自配送。據OpenAI總裁布羅克曼稱，這將推進人工智能、計算和人類發展。

近日，百億私募東方港灣產品出現劇烈波動，多隻產品近期走勢與英偉達股價走勢相似。私募排排網數據顯示，4月15日至4月19日，東方港灣旗下多隻產品周度回撤超10%，東方港灣麒庭一號私募證券投資基金單週淨值更是下跌11.06%。

業內人士猜測，但斌或重倉了英偉達。

但斌在社交媒體上回應稱：確實英偉達下跌對我們有影響！不過升了兩天回來不少，今晚盤前繼續上升，説不定上週跌的，本週會升回去，如果季報業績好的話，説不定會突破並站穩在1000以上！

但斌表達了對英偉達的信心：“英偉達上週五跌了10%，這兩天連續反彈回來不少，明天再升就又回來了！英偉達5月22號披露一季度業績，如果好的話，不排除創歷史新高突破1000美元大關的可能。歷史上看美股每次大跌都是買入機會，這兩天的走勢再次驗證了這個觀點。長期看企業的持續盈利能力最關鍵，這應該是投資的根本思考點，否則為了規避短期的變化或風險，會錯失更大的機會，投資應該儘量望遠處看。” 

近兩年來，但斌對人工智能板塊頗為青睞，一些產品因投資美股成績不菲。

東方港灣在元旦假期加班發佈4000餘字的長文，着重提及AI投資方向，並指出AI往後看十年，一切才剛剛開始。東方港灣認為，AI技術對人類社會的影響力，要遠比上一個互聯網技術深遠，成就更加偉大的企業，創造更加可觀的財富。

對於AI的問題，之前粉絲質疑他高位唱多，但斌稱：是高位還是山腳下，仁者見仁 智者見智，但要想想“為什麼絕大多數人會錯失一個時代”？！在任何一個大時代來臨之際，為什麼賺大錢的總是少數？！

但斌還透露，公司的投資方向正在向人工智能領域轉移，投研團隊也更偏重於科技領域的人才。

隨着股價波動加大，投資人對科技股和美股的分歧也在加大。

高盛認為，AI推動市場高速運轉，但“AI燃料”遠未耗盡，股市正處於AI引領的熱潮的第一階段，影響將持續擴大，會提振越來越多的行業。

資產管理公司GMO的聯合創始人兼首席投資策略師Jeremy Grantham在採訪中表示，現在美國股票價格高得離譜，而且很可能陷入困境。他認為，現在被市場瘋狂炒作的人工智能概念是一個“註定會破裂的泡沫”。

知名私募大V北京神農投資總經理陳宇曾在3月下旬發文，提示追高買入英偉達的風險。此外，他認為國內投資人投資美股，一方面研究缺乏精度，要跨越科學和地理兩大障礙；另一方面，對美股市場認知不足，也存在風險。

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美國又有區域性銀行倒閉

一年前經歷倒閉3家銀行的風波後，美國地區銀行的動盪餘波似乎還沒有結束。

當地時間4月26日，美國聯邦存款保險公司突然宣佈，賓夕法尼亞州監管機構關閉總部位於費城的美國共和第一銀行，並同意將其出售給富爾頓銀行。

美國共和第一銀成為美國今年首家被關閉的銀行，也是去年春季以來第四起備受矚目的美國地區銀行倒閉事件。

聯邦儲蓄保險公司披露的數據顯示，截至1月31日，美國共和第一銀行約有60億美元資產 ，存款總規模為40億美元。 

富爾頓銀行在一份聲明中表示，除存款外，美國共和銀行還擁有約13億美元的借款和其他負債。

美國聯邦儲蓄保險公司估計，由於共和第一銀行的倒閉，存款保險基金的損失或將達到6.67億美元。

分析人士指出，全美地方銀行正處於動盪時期，因為利率上升損害其依賴信貸的產業。美國利率上升和商業地產價值下降(疫情後寫字樓空置率飆升)，加劇了許多地區和社區銀行的金融風險。

今年3月份，標普全球評級宣佈下調五家美國銀行的前景，原因是商業地產市場的壓力可能會損害銀行的資產質量和業績。受此影響，KBW地區銀行指數年內一度大跌超13.5%。

最新情況顯示，美國區域銀行等金融機構需要拋售資產以維持資產負債表的穩定，而美聯儲政策則是加大了資產價格波動的壓力。

上月，包括在前總統特朗普政府中擔任財政部長的史蒂文·姆努欽在內的一個投資集團同意注資逾10億美元拯救紐約社區銀行。