罕見!債券類私募基金淨值虧到負值,文峯股份踩雷,2億本金直接虧沒
曾經的“徐翔概念股”文峯股份又有新消息了。
文峯股份以2億元自有資金投資私募基金,該基金投資的債券出現違約,淨值淪為負值,文峯股份的本金也直接虧沒。而公司高管未即使發現和公吿,被江蘇證監局警示。

遭監管部門警示
今日,文峯股份公吿稱,公司收到江蘇證監局警示函的公吿。
而被警示的原因在於,2021年10月,文峯股份披露公司全資子公司以自有資金2億元認購守樸行業優選1號私募證券投資基金。
文峯股份認購時,該基金單位淨值為0.9821元。2022年4月,守樸基金單位淨值跌至0.1319元,
上述虧損超過公司最近一期經審計淨利潤的10%。
公司怠於履行投後管理權利及義務,未及時發現上述投資虧損事項,遲至2022年7月15日才在臨時公吿中對上述投資虧損情況予以披露。
因此,江蘇證監局對公司財務總監兼投資主管部門的負責人黃明軒、董事會祕書何蘭紅採取出具警示函的行政監管措施,並記入證券期貨市場誠信檔案。
2億本金虧沒
回顧來看,據文峯股份2022年7月15日披露的公吿,守樸優選1號直接持倉或穿透持倉債券的債券發行人均為當代科技,該基金2022年5月31日單位淨值便跌至0.1308元/份。
2022年8月30日,文峯股份再公吿稱,守樸優選1號2022年6月30日的單位淨值為-0.0283元/份。
由於守樸優選1號目前持倉的債券出現信用風險,估值持續下滑,因此該基金持倉債券的估值已低於基金負債(正回購融入資金),導致該基金單位淨值為負。

公開資料顯示,守樸資產是一家以債券策略為主的私募管理人。一般來説,債券違約不太可能導致基金淨值轉負。
對此,業內人士分析,私募持倉限制較小,部分管理人會通過持有單券或間接持有發行人相同的債券來實現相對較高的收益。但此類做法極容易造成淨值的巨幅調整,如果私募再加了槓桿,基金還會因爆倉出現負淨值的情況。
業績掛鈎投資收益
翻閲文峯股份公吿,可以看出投資相關的收益對公司業績影響巨大。
今年上半年,文峯股份預計,實現歸母淨利潤約1.24億元,與去年同期相比,實現扭虧為盈。
對於業績變動的原因,文峯股份稱,今年公司加強經營管理,嚴格控制各項支出,降低了營業費用;同時對供應商和商户費用、租金等收取恢復到正常水平,從而報吿期公司業績較上年同期有所提升。
此外,文峯股份於今年1月轉讓參股公司南通華爾康醫療科技有限公司股權,
產生投資收益約2403.38萬元,佔到歸母淨利潤近20%。
在公吿中,文峯股份提到,2022年上半年同期,文峯股份出現大額虧損,實現歸母淨利潤虧損2.28億元,而歸母淨利潤為負主要系公司全資子公司認購的私募基金出現虧損以及公司出售持有的天風證券股票形成投資損失。
此前2021年,文峯股份歸母淨利潤2.36億元,同比下降11.82%,而公司當年投資收益為利潤帶來了1939.16萬元。

Follow us
Find us on
Facebook,
Twitter ,
Instagram, and
YouTube or frequent updates on all things investing.Have a financial topic you would like to discuss? Head over to the
uSMART Community to share your thoughts and insights about the market! Click the picture below to download and explore uSMART app!

Disclaimers
uSmart Securities Limited (“uSmart”) is based on its internal research and public third party information in preparation of this article. Although uSmart uses its best endeavours to ensure the content of this article is accurate, uSmart does not guarantee the accuracy, timeliness or completeness of the information of this article and is not responsible for any views/opinions/comments in this article. Opinions, forecasts and estimations reflect uSmart’s assessment as of the date of this article and are subject to change. uSmart has no obligation to notify you or anyone of any such changes. You must make independent analysis and judgment on any matters involved in this article. uSmart and any directors, officers, employees or agents of uSmart will not be liable for any loss or damage suffered by any person in reliance on any representation or omission in the content of this article. The content of the article is for reference only and does not constitute any offer, solicitation, recommendation, opinion or guarantee of any securities, virtual assets, financial products or instruments. Regulatory authorities may restrict the trading of virtual asset-related ETFs to only investors who meet specified requirements. Any calculations or images in the article are for illustrative purposes only.
Investment involves risks and the value and income from securities may rise or fall. Past performance is not indicative of future performance. Please carefully consider your personal risk tolerance, and consult independent professional advice if necessary.