盤前市場動向

1. 9月21日(週三)美股盤前，美股三大股指期貨齊漲。截至發稿，道指期貨漲0.39%，標普500指數期貨漲0.34%，納指期貨漲0.14%。

2. 截至發稿，德國DAX指數漲0.02%，英國富時100指數漲0.74%，法國CAC40指數漲0.15%，歐洲斯託克50指數漲0.04%。

3. 截至發稿，WTI原油漲2.03%，報85.64美元/桶。布倫特原油漲1.89%，報92.33美元/桶。

市場消息

美聯儲正進入“無人之境” 利率路徑，今晚經濟預測是關鍵!美聯儲FOMC會議在即，市場已完全反應加息75個基點的預期，這是連續第三次加息，該會議還將發佈對通脹、經濟和未來利率路徑的季度預測。此次會議將公佈的點陣圖最爲重要，將被視爲真正的貨幣緊縮路線圖。經濟預測方面，美聯儲料將上調失業率預期。鮑威爾的會後講話可能態度強硬，整體基調料與上月末的央行年會相同。美聯儲在6月份的最後一次預測中，估計2023年聯邦基金的終端利率爲3.8%。高盛經濟學家指出，他們預計美聯儲官員的預測中值將顯示年底資金利率爲4%至4.25%，2023年將再次加息，達到4.25%至4.5%的峯值。預計2024年將有一次降息，2025年將有兩次降息。

普京簽署部分動員令，歐洲天然氣期貨續漲超5%。週三，俄羅斯總統普京簽署了部分動員令。儘管歐洲各國加大了防止能源危機擴大的努力，但在交易員們對冬季供應的安全性進行了評估後，歐洲天然氣價格飆升。普京表示，已簽署局部動員令。根據有關立法，今天將以正式書信通知聯邦會議、聯邦委員會和國家杜馬的機構，並指出，應進行動員的僅是那些正處於預備役、在武裝力量中服過役，擁有一定軍事登記專業和相關經驗的公民。在緩解這場能源危機的最新舉措中，德國同意將天然氣巨頭Uniper SE國有化，這是一項歷史性的舉措，旨在拯救該國最大的天然氣進口商，並避免這個歐洲最大經濟體的能源行業在今年冬季崩潰。

特拉斯減稅計劃實施在即，英政府債務成本創紀錄。英國公共部門在8月共借入了118.2億英鎊，比英國預算責任辦公室預測的60億英鎊高出近一倍(58億英鎊)。此外，英國政府債券應付利息再創新高，8月記錄了82億英鎊的應付債務利息。然而，在英國財政赤字惡化之際，該國首相特拉斯正計劃爲面臨能源成本上漲的家庭提供一攬子支持，並計劃削減工資和公司稅。據該政府週三宣佈的計劃，其將爲企業天然氣和電力合同中的能源批發價格設定上限，爲期六個月。週三的一攬子計劃可能花費400億英鎊(460億美元)，這是一項單獨的1300億英鎊計劃的一部分，旨在幫助家庭解決電費和燃氣費。週五，特拉斯將公佈其300億英鎊減稅計劃的細節。

日本央行宣佈計劃外購債1500億日元。日本央行長期堅持寬鬆政策於其他央行提高利率以遏制通脹加速的做法正在愈發背離。這種政策差異已將日元匯率推至24年低點，並推高了日本進口商品價格，這引發了市場對於日本央行週四將不得不調整政策的猜測。日本央行宣佈了一項計劃外的債券購買操作，以在本週晚些時候做出政策決定之前限制收益率上行。日本央行表示將購買1500億日元(10.4億美元)5-10年期國債以及1000億日元10-25年期國債。這是日本央行每日以0.25%的利率無限量購買10年期國債之外的購債操作。值得一提的是，亞洲宏觀對衝基金經理正押注日元的持續下跌將很快結束，有些甚至爲日本政府債券即將到來的暴跌做好了準備。

“末日博士”魯比尼：全球將陷入“漫長而慘烈”的衰退，美股或暴跌40%。被稱爲“末日博士”的經濟學家魯比尼、認爲，美國和全球都將在2022年底出現“漫長而慘烈的”衰退、並可能持續到2023年全年，且標普500指數將出現大幅回調。魯比尼表示：“即使是在普通的衰退中，標普500指數也可能下跌30%。”他預計，如果出現“真正的硬着陸”，標普500指數的跌幅可能達到40%。魯比尼預計，美國和全球經濟衰退將持續到2023年末，這取決於供應衝擊和金融危機的嚴重程度。在2008年全球金融危機中，家庭和銀行受到的打擊最爲嚴重。他表示，這一次，企業和影子銀行，如對衝基金、私募股權和信貸基金將出現“內爆”。

德銀：因天然氣供應被削減，歐元區面臨更嚴重的經濟衰退。德意志銀行經濟學家表示，在俄羅斯停止通過北溪1號管道輸送天然氣後，歐元區正面臨比此前預測更嚴重的經濟衰退。該行週三在一份給客戶的報告中表示，預計歐元區明年產出將萎縮2.2%，而此前預測爲萎縮0.3%。其中，受能源供應減少影響最大的德國國內生產總值(GDP)預計將下降4%。與此同時，由於持續的供應鏈中斷、勞動力市場緊張和歐元疲軟抵消了經濟惡化的影響，預計2023年平均通脹率將從2022年的8.2%降至6.2%。德意志銀行仍預計，歐洲央行將在第一季度末前將存款利率上調至2.5%。

個股消息

霧芯科技(RLX.US)Q2淨利同比下降46.4%，營收下降13.8%。霧芯科技Q2淨營收爲22.339億元(3.335億美元)，同比下降13.8%，去年同期爲25.414億元;GAAP準則下淨利潤爲4.416億元，同比下降46.4%，去年同期爲8.243億元;攤薄後每ADS收益0.347元，去年同期爲0.591元。霧芯科技Q2毛利潤9.779億元，2021年同期爲11.465億元;毛利率43.8%，2021年同期爲45.1%。該公司表示，它的一家子公司於2022年6月10日獲得了國家菸草專賣局頒發的《生產企業許可證》，按照《電子煙管理辦法》生產電子煙油。

亞馬遜(AMZN.US)在全球新增71個可再生能源項目。亞馬遜表示，公司正在全球範圍內擴大其可再生能源投資組合，在71個新可再生能源項目中增加了2.7 GW的清潔能源產能。這包括該公司在南美的第一個可再生能源項目——巴西的太陽能發電廠，以及在印度和波蘭的第一個太陽能發電廠。亞馬遜表示，公司在全球的可再生能源組合將產生50000 GWh的清潔能源，這相當於美國460萬家庭每年所需的電力。截至目前，該公司在21個國家共有379個可再生能源項目，包括154個風力和太陽能發電廠，以及225個屋頂太陽能項目，可再生能源產能合計達18.5 GW。截至2021年底，該公司已實現85%的業務使用可再生能源。

Meta(META.US)整合WhatsApp與賽富時(CRM.US)，促進企業和客戶直接溝通。Meta週二表示，將把WhatsApp即時通訊服務與賽富時的服務整合在一起，這樣企業就可以直接在賽富時平臺的消息服務中與客戶聊天。Meta的商業通訊副總裁Matthew Idema表示，此次整合將爲客戶提供新體驗。值得一提的是，每週已經有超過10億的用戶通過Meta的消息服務連接到企業賬戶。Idema表示，化妝品公司歐萊雅將是試點項目的一部分，並舉例稱，歐萊雅的一些品牌可以在WhatsApp上直接與客戶聯繫，並向客戶發送優惠券。不過，本週早些時候，有報道稱Meta已經開始在愛爾蘭裁員。

波音(BA.US)擬在美削減近150個財務崗位，Gap(GPS.US)將裁員約500人以應對銷售下滑。波音於本週二表示，計劃今年在美國削減約150個財務部門的崗位，以簡化公司結構，將更多資源集中在製造和產品開發上。該公司表示，今年早些時候增加了約1萬名員工，並加大了對工程和製造部門的招聘力度，以應對市場需求。此外，美國服裝零售商Gap週二證實，該公司將裁員500人左右，以應對銷售下滑。此次裁員(包括縮減招聘崗位)將主要在Gap舊金山、紐約和亞洲的辦事處進行，並涉及各個部門。Gap在努力讓銷售重回正軌的同時，也在尋找新的領導者。

道達爾(TTE.US)擬以數十億美元再次投資卡塔爾天然氣項目。目前歐洲正加緊努力擺脫對俄羅斯天然氣供應的依賴，法國能源巨頭道達爾將對卡塔爾能源的天然氣田進行另一項投資。據知情人士透露，道達爾將入股一個名爲North Field South的項目。這項耗資數十億美元的計劃將促進卡塔爾液化天然氣的出口，儘管它需要幾年的時間才能完成。今年早些時候，卡塔爾出售了North Field East 25%的股權，總計約爲290億美元，道達爾獲得了6.25%的股權。道達爾正在尋找新的天然氣資源，部分原因是由於歐洲對俄羅斯的制裁，道達爾在該項目中擁有10%的股份，而莫桑比克的另一個液化天然氣開發項目已經被擱置了一年多。

力拓(RIO.US)CEO：供應障礙疊加通脹壓力，銅金屬短期前景面臨挑戰。全球第二大礦業公司力拓首席執行官表示，銅的短期前景面臨供應鏈障礙和數十年高位通脹的壓力，這將影響對銅的需求。據悉，銅在從建築、汽車到手機等方方面面都至關重要，而這番言論發表之際，銅價今年下跌了逾20%，原因是歐洲電價飆升以及美國和其他地方持續的通脹影響了需求。不過，Stausholm表示，他對銅的長期前景感到放心，因爲能源轉型將要求銅產量激增，以滿足消費者的需求。此前，高盛預計，到2025年，全球銅需求將開始超過供應，推動銅價升至目前水平的兩倍。

重要經濟數據和事件預告

北京時間22:00：美國8月成屋銷售年化總數(萬戶)。

北京時間22:30：美國8月成屋銷售年化總數(萬戶)。

次日北京時間凌晨02:00：美聯儲FOMC公佈利率決議、政策聲明及經濟預期。

次日北京時間凌晨02:30：美聯儲主席鮑威爾召開貨幣政策新聞發佈會。