今天早盤，A股半導體芯片股持續走強，半導體及元件、中芯國際概念、汽車芯片板塊紛紛大漲，漲幅一度接近4%。

其中，創業板中英科技漲停，拓荊科技、賽微微電、芯源微、思瑞浦、北方華創、立昂微、斯達半導體漲超10%，華峯測控、法拉電子漲超9%。

半導體芯片股的大漲得益於行業高景氣與國產替代的影響。隨着5G、新能源汽車、AIOT領域的蓬勃發展開啟全球新一輪半導體景氣週期，晶圓廠積極擴產，投資熱情持續高漲，帶動半導體設備市場不斷增長。

據ICInsights數據，全球半導體行業資本開支在2021年同比大漲36%至1536億美元，創歷史新高，2022年有望繼續增長24%至1904億美元。同時近年來地緣政治格局緊張、新冠疫情不確定性等加劇半導體供應短缺，國內供應鏈自主可控需求急切，以北方華創、中微公司、拓荊科技、盛美上海等為代表的優質國產半導體設備廠商抓住歷史機遇，積極配合下游晶圓廠驗證導入，在細分領域實現突破，取得階段性進展。隨着下游晶圓廠新一輪擴產，國內設備廠商有望在成熟製程產線提高覆蓋率，並在先進製程中嶄露頭角，於國產替代進程中不斷提升話語權。

個股方面，今天20CM漲停的中英科技備受市場關注。消息面上，5月6日，中英科技通過輔晟電子擬收購賽肯徐州100%的股權，有利於較快切入半導體材料領域。一方面，根據公司的發展規劃，收購實現後公司將形成更加豐富的產品結構；另一方面，賽肯徐州的引線框架產品和公司的現有產品在部分採購和生產工藝上具備一定的協同空間。

業績方面，中英科技一季度報顯示，公司實現營業收入3975萬元，同比下降13.24%，實現歸母淨利潤728萬元，同比下降19.71%，實現扣非淨利潤488萬元，同比下降37.61%。

資金方面，今天主力資金狂買北方華創、士蘭微等科技股。截止上午11點，北方華創主力淨流入超2.6億元；士蘭微主力淨流入超1.3億元。

此外，半導體芯片領域也是國家大基金佈局的重點方向。拓荊科技、北方華創、華潤微、士蘭微、國芯科技、長川科技等都屬於國家大基金持股範圍。

據萬業企業公吿，3月30日，大基金二期擬向萬業企業參股子公司浙江鐠芯增資3.5億元，本次增資完成後，萬業企業以29.63%的持股比例為浙江鐠芯第一大股東，大基金二期持有浙江鐠芯17.28%的股權。在2020年末，浙江鐠芯和鐠芯控股收購了Compart公司100%股權，後者是全球領先的半導體設備所需的零部件供應商，也是全球極少數可完成流量控制領域零組件精密加工全部環節的公司之一，產品主要包括氣體輸送零部件、組件、密封件、氣棒總成、質量流量控制器（MFC）等。

國家大基金投資以覆蓋芯片設計、製造、封測、材料以及設備等產業鏈環節為主。對浙江鐠芯的增資是國家大基金首次大手筆投資半導體零部件公司，意味着對其未來發展前景的看好和重視，通過將資金針對性地投入到國產替代薄弱的領域，以打造更聯動的本土半導體產業生態圈。

業內人士指出，半導體產業是構建科技創新和數字經濟的產業，而半導體零部件則是決定高質量協同發展的關鍵領域。但目前本土零部件企業的技術能力、工藝水平、產品精度和可靠性差距較大，整體國產化率僅為10%-30%，尤其在Compart相關的流量控制領域之前的國產化率幾乎為零。因此，搶先突破半導體零部件關鍵核心技術短板，成為了國產零部件賽道中突圍的關鍵點。

今天科創50指數漲超2%，連跌了半年多的科創50ETF也大漲3%。自去年8月以來，科創50ETF從高位下跌至今累計跌幅高達38%，但今年4月末開始，已出現小幅上漲跡象，大有超跌反彈的意味。

今年以來，科創50ETF備受資金青睞，資金累計流入科創50ETF高達 104.6億元，北向資金買入科創板股票75.8億元，連續佈局勢頭不減。目前科創50指數PE(TTM)在38倍附近，處於歷史估值低位區域。

浙商證券認為，預計今年下半年，隨着宏觀變量清晰化，以及財報確認新成長方向，科創板將迎來重要轉折點。