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《大行报告》高盛降碧桂园服务(06098.HK)目标价至102元 评级「买入」
阿思达克 05-27 11:23
高盛发表研究报告,指碧桂园服务(06098.HK)继上周五(21日)获宣布「染蓝」後,本周二(25日)宣布以每股75.25元配售1.39亿股新股,较周一收市价折让约6%,相当於经扩大後股本4.35%,净筹104.24亿元;并发行零息可转换票据,净筹50.03亿元。

计及配股完成及CB全面转换後,高盛指,碧桂园服务料扩大总股本约6%,净筹共约154.27亿元,即约127亿元人民币,相当於去年底公司现金结余的约84%。倘撇除用於收购蓝光嘉宝的90亿元人民币估算,现金结余料倍升。

高盛更新模式以反映配股及CB全面转换後股本增加,下调2021至2023年各年每股盈测分别4%、6%及6%,未来12个月目标价相应下调6%,由109元降至102元,意味上行空间31%。该行料公司强劲盈利增长动力持续,维持「买入」评级。

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