2月25日,兩市現“二八”行情,滬指在權重支撐下收漲0.59%,創業板指跌1.01%。
盤面上,兩市個股多數下跌,成交量略有回落,主力資金主要流向地產板塊,新城控股(創新高)等10多股漲停;同樣受資金追捧的還有保險、銀行股,中國太保大漲約7%,盤中創歷史新高;市場憧憬兩會將出台新基建政策,相關基建題材股表現強勁,中國中鐵漲超4%;軍工股走勢分化,中航沈飛等大市值股普漲。白酒股午後走弱,茅台、五糧液、瀘州老窖跌幅在1%以上;醫美、氮化鎵、充電樁、特高壓等概念疲軟。
具體行業板塊方面,地產股逆市全線暴漲,板塊內共13支個股漲停;綠地控股、保利地產、金地集團、格力地產均漲超8%。
消息面上,近日多地宣佈對住宅土地集中供應,“兩集中”或已成為當前政策的核心內容。而“兩集中”的政策將減少住宅用地出讓次數,降低了土地溢價率,使房企拿地成本降低。同時,對於房企來説,將會加速房企間的分化,資金雄厚的大型房企更具實力參與多宗地塊的競拍,擁有更多的拿地機會。
銀行板塊普漲。重慶銀行觸及漲停後回落,收漲7.09%;郵儲銀行、建設銀行漲幅靠前。
消息面上,根據銀保監會披露數據,銀行全行業全年淨利潤增速-2.7%,但是Q4單季淨利潤增速顯著回升至24.1%。全行業資產質量亦有明顯改善,2020年末不良率/關注貸款率為 1.84%/2.57%,環比下降12/9BP。
保險板塊亦漲幅靠前。持有多隻地產股的中國平安今日漲幅亦不斷擴大,收漲4.01%;中國太保漲近7%;新華保險和中國人保漲逾2%。
化工新材料全線飄綠,板塊整體跌幅超過3%,領跌A股。板塊內僅萬華化學、中國巨石收漲;石大勝華、華峯化學均跌逾7%。
化學制品行業板塊同樣全線大跌。金力泰早盤一度跌停,後小幅回升收跌14.3%;興化股份、江蘇索普午後跌停;中核鈦白、聯泓新科跌逾7%。
值得注意的是,這是金力泰近期第二次閃崩,去年11月26日,金力泰大跌9.8%,27日再跌20%,其後公司才披露實控人被刑拘的消息。
飲料製造行業跌幅靠前。白酒股午後跳水,茅台一度跌近3%,後小幅回升收跌1.78%;皇台酒業幾近跌停、重慶啤酒跌超7.5%。
前期強勢的醫美概念熄火。覽海醫療跌近8%、愛美客跌逾3.3%、華熙生物跌逾2.7%。
主力資金方面,房地產開發行業今日主力淨流入首位,獲主力淨流入近54億元;保險板塊獲主力淨流入超過42億元;銀行板塊主力淨流入超24億元。
而電氣設備板塊主力資金淨流出超過40.7億元,飲料製造板塊主力資金淨流出超過了25億元。
今日,北向資金合計淨流入19億元。其中滬股通淨流入21.3億元,深股通淨流出2.3億元。
國信證券表示,由於市場總體估值不高,當前位置市場見頂的可能性較小,以往市場見頂往往都會出現“補漲”、“消滅低價股”等特徵,從而使得市場整體估值都較高;在市場整體不高,且經濟復甦盈利週期向上的背景下,認為後續行情會出現更多輪動和擴散的機會。
國盛證券認為,本輪市場調整,核心原因仍在於年初以來的過快上漲。與此同時,美債利率快速上行也引發市場對貨幣政策收緊的擔憂,並導致全球科技及高估值白馬板塊共振調整。但整體來看,調整已基本結束,市場不必過度擔憂。一方面,短期調整後,當前市場由於前期快速上漲而累積的畏高、獲利了結情緒已顯著釋放。另一方面,美聯儲寬鬆表態顯示全球貨幣寬鬆的環境仍將維持。當前到四月,A股仍處於一個向上窗口。