大行评级|大摩:基于油价下跌因素 下调中海油目标价至17.6港元
摩根士丹利发表研报,将国际油价按市值计价,2025及2026财年布兰特期油预测分别降至每桶65及62美元,长期油价预期为55美元。该行表示,基于油价下跌因素,将中国海洋石油2025及2026财年总收入预测分别削减10%及7%,盈利预测分别削减15%及13%。不过该行亦预期,中海油在成本控制方面将继续在三桶油中领先。大摩将中海油目标价由20.7港元下调至17.6港元,给予“增持”评级。
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