研报掘金丨国泰君安:首予信立泰“增持”评级,目标价35.33元
国泰君安研报指出,信立泰(002294.SZ)专注于心血管慢病领域,集采对仿制药业务影响逐步出清,多款创新产品步入收获期,JK07(心衰)具备BD 潜力,S086(高血压)及恩那度司他(肾性贫血)未来有望加速放量,创新药收入占比将逐步提升,创新转型加速。综合相对估值法和绝对估值法,给予目标价35.33元,首次覆盖,给予“增持”评级。恩那度司他作为国产首家HIF-PHI 药物将崭露锋芒。我国有超过6000 万肾性贫血患者,根据药渡数据,罗沙司他2023年国内销售额达19.23亿元。恩那度司他将打破罗沙司他在HIF-PHI 药物领域的市场垄断,依托其精准、高效、适度、稳定和简便的优势,有望迅速取得市场份额,我们预计恩那度司他销售峰值18 亿元,看好公司创新管线兑现。
关注uSMART

重要提示及免责声明
盈立证券有限公司(「盈立」)在撰写这篇文章时是基于盈立的内部研究和公开第三方信息来源。尽管盈立在准备这篇文章时已经尽力确保内容为准确,但盈立不保证文章信息的准确性、及时性或完整性,并对本文中的任何观点不承担责任。观点、预测和估计反映了盈立在文章发布日期的评估,并可能发生变化。盈立无义务通知您或任何人有关任何此类变化。您必须对本文中涉及的任何事项做出独立分析及判断。盈立及盈立的董事、高级人员、雇员或代理人将不对任何人因依赖本文中的任何陈述或文章内容中的任何遗漏而遭受的任何损失或损害承担责任。文章内容只供参考,并不构成任何证券、虚拟资产、金融产品或工具的要约、招揽、建议、意见或保证。监管机构可能会限制与虚拟资产相关的交易所买卖基金仅限符合特定资格要求的投资者进行交易。文章内容当中任何计算部分/图片仅作举例说明用途。
投资涉及风险,证券的价值和收益可能会上升或下降。往绩数字并非预测未来表现的指标。请审慎考虑个人风险承受能力,如有需要请咨询独立专业意见。