01 大盘

昨夜美股三大股指高开低走，开年失利，中概股强势反弹，逆势收高。截至收盘，道指跌 0.03%，纳指跌 0.76%，标普跌 0.4%。美国十年国债收益率跌 3.377%，收报3.748%，相较两年期国债收益率差-63个基点。恐慌指数VIX涨 5.68%，布伦特原油收跌 4.23%，现货黄金持续走高，收涨 0.73%，报1839.46美元/盎司。美元指数高位持续回落，收报104.66。

美国12月Markit制造业PMI终值录得46.2，为2020年5月以来新低。据机构分析：对投入的需求下降，以及供应商的原材料供应增加，导致通胀压力进一步缓解。事实上，投入价格通胀率低于趋势。销售价格的上涨速度也有所减缓，尽管仍在大幅上涨。通胀上升放缓表明美联储政策对价格的影响，但不确定性增加和需求下滑表明，制造商面临的挑战将延续到新的一年。

美国11月营建支出月率 0.2%，预期-0.40%，前值-0.30%。据机构分析：这对第四季度的GDP来说是个好消息。在2023年，美国的基础设施支出法案将真正开始生效，这应该会推动政府方面的进一步措施，因为美国的房屋建设正急剧放缓。德国12月CPI月率初值录得-0.8%，为2020年11月以来新低，通胀连续两个月降温。

调查显示，欧佩克12月原油产量攀升至2914万桶/日，尼日利亚原油产量升至135万桶/日的8个月高点。北半球暖冬削弱取暖需求，美国天然气价格自去年2月以来首次跌破4美元。因风力发电量增加一倍以上，德国明日交付的基本电力价格下降57.8%，至62欧/兆瓦时。

投资者聚焦周三美联储12月会议纪要，以及周五12月美国非农就业，这也是美联储在2月1日议息会议之前的最后一份劳动力市场数据。

02 行业&个股

行业板块方面，除通讯、房地产、金融、工业、公用事业分别收涨1.29%、0.38%、0.35%、0.21%和0%外，标普其他6大板块悉数收跌：原料、医疗、日常收跌0.4%以内，高科技、半导体、能源分别收跌0.95%、0.97%和3.51%。

概念板块方面，航空ETF跌0.64%，旅行服务板块涨0.24%，高端酒店万豪跌0.77%，爱彼迎跌0.7%，挪威邮轮跌3.1%。太阳能板块跌2.69%。金融科技板块方面，PayPal收涨4.72%，巴菲特概念股NU跌12.53%。网络安全板块跌0.21%，SQ收涨2.86%。

中概股多数收涨，KWEB涨5.3%。台积电跌 0.62%，供应链消息称台积电在先进制程台湾扩产与投资研发、美日海外扩产、成熟制程升级等动力驱动下，2023年资本支出或将逼近400亿美元创新高。阿里涨 4.42%，拼多多涨 3.65%，京东涨 2.69%，理想涨 2.84%，2022年12月共交付新车21,233辆，同比增长50.7%，再创单月最高交付纪录；2022年总计交付133,246辆，同比增长47.2%。蔚来跌 1.23%，2022年12月交付新车15,815台，同比增长50.8%，创月度交付新高；2022年全年共交付新车12.2万台，同比增长34%。小鹏涨 2.41%，2022年12月总交付11,292台，环比增长94%；2022年累计交付量为120,757台，同比增长23%。此外，2023年小鹏汽车各车型全国建议零售价将保持与2022年底的综合补贴后价格一致。滴滴涨 11.32%，华住涨 1.13%，华住全球总部园区在上海虹桥国际中央商务区正式开园。B站涨 13.97%，B站跨年晚会直播人气峰值达3.3亿，创纪录新高。瑞幸咖啡涨 11.99%，富途跌 6.91%，名创优品涨 0.19%。爱奇艺涨10.94%，完成向PAG旗下太盟亚洲资本IV-1发行5亿美元可转换优先票据，将进一步拓展其娱乐视频业务并加强改善公司营运资金管理。

大型科技股涨跌不一。苹果跌 3.74%，18个月以来首次跌破2万亿美元，消息称苹果正在研发新的AirPods Lite，售价或低于100美元，以与更便宜的无线耳机竞争。微软跌 0.1%，FTC并未针对反垄断审查微软收购动视暴雪的交易继续讨论可能的和解方案。谷歌涨 1.09%，亚马逊涨 2.17%。特斯拉跌 12.24%，盘中续刷前年8月新低，计划于3月1日举办2023年投资者日，公司领导团队将讨论长期扩张计划、第三代平台、资本配置等主题；2022年汽车交付量同比增长40%至131万辆，产量同比增长47%至137万辆；22Q4交付量40.53万辆，低于市场预期的42.08万辆；韩国反垄断监管机构决定对特斯拉及其韩国子公司罚款28.5亿韩元（约合223万美元），称其夸大电动车的续航里程。Meta涨 3.66%。

03 每日焦点

1.亚特兰大联储GDPNow模型上调2022年美国第四季度GDP预测

1月4日消息，GDPNow模型对2022年第四季度实际GDP增长率（经季节性调整的年率）的最新预测为3.9%，高于12月23日的3.7%。在上周美国人口普查局发布经济指标报吿和今天上午美国人口普查局发布建筑支出后，第四季度实际私人国内投资总额增长和第四季度实际政府支出增长的预测分别从3.8%和0.8%上调到6.1%和1.0%，而实际净出口变化对第四季度实际GDP增长贡献的预测从0.35%下降到0.17%。

2.消息称高通、联发科不太可能在2023年推出3nm移动端SoC

1月3日消息，消息称联发科和高通将不得不更多考虑是否要跟随苹果的脚步，在2023年让台积电使用3nm工艺技术制造他们的移动端SoC，因为生产成本高，安卓机的销售前景仍不明朗。

3.英国铁路工会本周继续举行4天罢工

据英国媒体当地时间1月3日报道，因薪酬、工作岗位和工作条件等争议长期未得到解决，英国全国铁路、海运和运输工人工会当天宣布，该工会超过4万名工人将继续在本周举行4天罢工，英国铁路系统将再次处于几乎瘫痪的状态。2022年6月以来，英国铁路行业已举行了数轮罢工活动，民众出行受到严重影响。

4.SK On与福特的电池合资企业拟向美国政府申请5万亿韩元贷款

1月3日消息，SK On与福特汽车合资电池公司BlueOval SK将向美国能源部申请ATVM资金，用于大规模投资项目。市场观察人士估计，BlueOval SK或最高筹集3万亿至5万亿韩元资金。BlueOval SK的贷款申请结果最迟预计在今年第二季度公布。

5.吴敏芝出任蚂蚁集团CPO 曾松柏离任

1月3日消息，记者获悉，原蚂蚁集团首席人才官（CPO）曾松柏离职，由副CPO吴敏芝接任。据悉，吴敏芝原为阿里合伙人，于2021年8月退出合伙人位置，加入蚂蚁集团，担任资深副总裁、副首席人才官。

04 今日前瞻

今日重点关注的财经数据

（1）17:00 欧元区12月服务业PMI终值

（2）23:00 美国12月ISM制造业PMI

（3）次日03:00 美联储公布12月货币政策会议纪要