作者 | 明野
数据支持 | 勾股大数据（www.gogudata.com）
【覆盘】
指数暴力反弹 疫情修复概念大涨
三大指数在券商消费带领下午后集体反弹。截止收盘，沪指收涨1.46%，深成指收涨2.05%，创业板指收涨2.5%。北向资金净买入91亿元，两市个股上涨家数3753家，下跌861家。
两市个股普遍上涨，市场情绪及赚钱效应好转，题材概念多点开花，经济复苏主题概念股大放异彩。旅游，酒店餐饮，免税批量涨停。酒店餐饮板块涨幅9.84%，板块个股基本全部涨停。旅游板块大涨7.81%，张家界，云南旅游，西安旅游等十余只个股涨停。商超，仓储物流亦走强，中国中免涨停。
金融股午后走高，其中又以券商股表现最为突出，红塔证券等股涨停，东方财富涨6%。农业、地产、化肥逆势走弱。港股方面，航空，汽车，旅游，反弹明显。蔚来9%，青岛啤酒，奈雪，华润啤酒涨幅均超5%。
【行业】
消费
上海新冠疫情出现好转的迹象，新增患者人数首次出现单日新增下降。根据上海市衞健委通报数据，2022年4月11日0—24时，上海新增本土新冠肺炎确诊病例994例和无症状感染者22348例，其中273例确诊病例为此前无症状感染者转归，439例确诊病例和21844例无症状感染者在隔离管控中发现，其余在相关风险人群排查中发现。
4月以来上海报吿感染者病例数首次下降
午后传闻国务院选8个城市试点新的防疫政策，消费股大幅走强。食品饮料里面，弹性最好的，个人觉得是啤酒，这个之前也说过了，啤酒不怎么受宏观经济基本面影响，同时如果政府发消费券，也是促进大众消费，而非高端消费，这点，啤酒胜白酒。从原材料上来说，啤酒的结构升级还有很大空间，也一直在推进，因而可以抵消部分原材料价格上涨的影响，这点啤酒胜调味品。从格局上来说，啤酒的竞争格局基本稳定，不似餐饮股，永无可能形成格局，这点啤酒比餐饮股号，只是短期餐饮股可能弹性好点，毕竟跌得惨。
在整个稳增长的板块，基建、地产、消费上，更多呈现此消彼长的情况，因为整体基本面都没有特别多的改善，更多是对政策友好的预期，所以也很难对稳增长这三个大块有持续上行的判断。另外今年的风险偏好使得估值弹性高的板块和公司会持续受益，政策底、市场底、经济底的演绎将会很极致。
