《大行报告》花旗上调中海石化(03983.HK)目标价至3.8元 评级「买入」
花旗发表研究报告指,考虑到全球化肥产品供应紧张及燃气作为原料的成本优势扩大,预期中海石化(03983.HK)即将发布盈喜,基于其估值及派息吸引,重申「买入」评级。
报告指出,国内尿素价格于6月份达到每吨2,600至2,700元人民币,较今年首五个月平均的2,100元人民币大幅攀升,受到印度招标价提升所推动,预期强劲需求将支持下半年价格继续上升。
花旗估计,中海石化下半年核心盈利会较上半年进一步改善,预测上半年EBITDA增长至13.7亿元人民币,净利润料达到11.7亿元人民币。该行将2021至2023财年每股盈利预测上调36%、28%及10%,目标价升至3.8元(原本3元)。
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