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《大行報告》花旗下調友邦(01299.HK)目標價至84元 評級「買入」
阿思達克 05-28 10:37
花旗發表報告指,友邦(01299.HK)股價近期因中國政府制定香港國安法,激起投資者對集團香港業務的憂慮而下挫。該行相信,集團股價過度回調,主要由於去年第三季開始香港社會不穩,及新型肺炎疫情後,香港業務現時料只佔集團總新業務價值的四份一,而目前香港業務絕大部分來自本地居民。另外,內地遊客恢復來港購買保險產品的速度或會加快。

該行又稱,友邦在過去兩個月受到疫情嚴重打擊的東盟市場已逐步重開,相信市場之間的營運中斷已經開始消退,並且因集團專用及高質素的代理模式,對其業務復甦抱正面態度。

因應近期發展,特別是自3月以來東盟國家採取嚴格封鎖措施,花旗下調友邦股份目標價,由89元降至84元,並調低其新業務價值預測,今年至2022年盈利預測亦分別降低9.1%、2.5%及0.3%。該行預期,對比中資保險同業,友邦今年第二季的業績會面對更大壓力。

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