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《大行》招银国际升华虹半导体(01347.HK)目标价至48元 评级降至「持有」
阿思达克 08-12 10:53
招银国际发表研究报告指,华虹半导体(01347.HK)第二季收入按年升18.3%,按季增4.6%,表现符合公司指引及市场预期。期内,公司毛利率为10.9%,胜于指引及市场预测。管理层相信产品均价将会稳定下来,同时预计第三季收入将介乎6.2亿至6.4亿美元。由于折旧的利淡因素,第三季和第四季的毛利率展望将保持平稳,范围介乎10%至12%之间,与第二季水平相若。 整体而言,招银国际认为华虹半导体第二季表现良好,该股票在当前水平上是合理估值。该行将其评级下调至「持有」,目标价由37.5元上调至48元。
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