格隆汇2月1日丨现代牧业(01117.HK)公吿，于2024年2月1日，现代牧业(五河)、中垦基金、安徽穗达与现代牧业订立注资协议等交易文件，据此，中垦基金有条件同意以向现代牧业(五河)现金注资人民币600百万元的方式认购现代牧业(五河)经扩大注册资本的约25.4%。

同日，公司与中垦基金订立购股权协议，据此，公司同意向中垦基金授予购股权以认购购股权股份。根据购股权协议，购股权的行使须符合以下门槛(以较低者为准)：(i)中垦基金作出的购股权股份总认购额不得超过人民币600百万元(或等值港元）；或(ii)中垦基金认购的购股权股份总数不得超过行使购股权时公司已发行股份总数的6%。

于本公吿日期，现代牧业(五河)为公司的间接非全资附属公司。预计于中垦基金完成注资后，集团持有现代牧业(五河)的股权比例将由约88.6%减少至约66.1%。

现代牧业(五河)为一家于中国成立的有限责任公司，于本公吿日期为公司的非全资附属公司，主要从事乳牛养殖及牛奶生产，饲养超过40,000头乳牛。

响应国家供给侧结构性改革“去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板(三去一降一补)”的号召以及保障集团业务的健康发展，集团拟于现代牧业(五河)层面引进战略性投资者，并利用所得款项实施市场化债转股，从而降低集团的债务杠杆。

另外，董事认为注资可增强集团的营运资金及扩大资本基础，并为集团提供资金支持以满足其业务需求及增长，对其业务营运及发展至关重要，以及实现财务效率。