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《大行报告》美银证券下调广汽集团(02238.HK)目标价至5.5元 第三季盈利逊
美银证券发表报告指,广汽集团(02238.HK)第三季录纯利15亿元人民币,按年降33%,按季则增长8%,逊预期。管理层预计,广汽三菱重组将对广汽集团2023财年净利润产生约29.66亿元人民币的负面影响,在2023财年第四季业绩反映的亏损不超过15.77亿元人民币。 考虑到第三季业绩,该行将广汽集团2023至2025年各年销售预测分别下调4%、7%及7%,盈利预测分别下调6%、9%及1%。H股目标价由5.7元下调至5.5元,重申H股「买入」评级,相信广汽电动车品牌埃安将实现更强劲的增长,广汽三菱的重组将有助于结束长期亏损的合资公司的营运,并以更低的成本将产能转移至埃安。
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