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研报掘金丨财通证券:新华医疗盈利能力显著提升 制药装备板块新业务取得突破性进展
格隆汇5月9日丨近日,新华医疗(600587.SH)公布2022年财报和2023年一季报。财通证券研报指出,公司业绩持续高成长。医疗器械板块在耗材占比提升、新业务带动和成本控制下,盈利能力显著提升。其中,制药装备板块新业务取得突破性进展。该行指出,新华医疗是山东国企改革重点公司。此前,公司推出了员工股权激励,目标2022-2024年净利润不低于3.6亿元、5.1亿元、5.7亿元,2022年业绩完成情况远高于股权激励目标。同时,大股东以23.38元/股的价格大比例参与公司增发,员工的利益与股东利益绑定。预计公司2023-2025年实现营业收入99.98/110.19/121.38亿元,归母净利润6.86/8.79/10.58亿元,对应PE分别为21/17/14倍,首次覆盖,给予“增持”评级。
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