《大行报告》中金:国寿(02628.HK)首季新业务价值增长转正 管理层料趋势改善
中金发表报告指,中国人寿(02628.HK)首季新业务价值增长转正,按年升7.7%,超出该行预期1.7个百分点,主要是由于销售势头胜于预期。新会计准则下的净利润按年增长77%,基本符合预期。
该行提到,国寿旗下保险从业人员渠道规模趋于稳定,员工效率显著提升。该管理团队预计,业务势头将有所改善,质量仍有提升空间。今年首季寿险退保率为0.4%,按年增0.1个百分点。
中金维持对国寿2023及2024财年的每股盈测,续予H股「跑赢大市」评级,目标价21.4元。
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