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《大行报告》汇丰研究料中电(00002.HK)最坏情况已过 评级「持有」
阿思达克 08-09 11:07
汇丰研究发表研究报告指出,中电控股(00002.HK)上半年业绩差过该行预期,录得亏损49亿元,相对于去年同期则录盈利46亿元,但剔除一次性和非现金项目,核心盈利41亿元,按年跌25%。由于公司旗下澳洲业务EnergyAustralia(EA)的营运问题以及公允价值调整,市场对公司疲弱的业绩并不感到意外。尽管面临挑战,但公司每股中期息维持0.63元不变。 然而,该行预期中电最坏情况已过,其EnergyAustralia的基本面似乎正在改善,但需时进一步确定。至于公司其他业务应保持韧性并有上行改善空间,尤其是香港业务,至于中国内地和印度业务表现出色。相信公司可持续派息,维持「持有」评级,目标价72元。
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