格隆汇4月21日丨锦欣生殖(01951.HK)公吿，于2022年4月21日，买方四川锦欣生殖医疗投资管理有限公司（为公司间接附属公司）与卖方天津滨海远贤管理咨询中心（有限合伙）订立股权转让协议，据此，买方已有条件同意购买而卖方已有条件同意出售总现金代价人民币9.54亿元的目标股权（即康芝医院公司90.00%股权、广州云芝彩89.7959%股权及广州和家89.7959%股权）。

于本公吿日期，(i)康芝医院公司及广州云芝彩各自分别拥有九洲医院51%及49%股权；及(ii)康芝医院公司及广州和家各自分别拥有和万家医院51%及49%股权。由于先前收购事项，公司间接持有康芝医院公司10%股权及卖方15%有限合伙权益。

作为根据股权转让协议进行的重组的一部分，锦润福德（公司的间接附属公司）将分别认购九洲医院及和万家医院各自注册资本总额人民币1285.7万元及人民币1671.4万元，相当于各目标医院30%股权，并将于完成前订立新合约安排。

于完成后，公司将有权间接持有各目标医院约96.50%实际股权。目标医院将成为公司的间接非全资附属公司，而目标医院的财务业绩将并入公司的财务报表。

截至本公吿日期，公司间接持有九洲医院约5.10%股权，而卖方间接持有约94.90%股权。九洲医院为一家于2003年9月在中国注册成立并开始运营的有限公司。九洲医院为一家专门提供辅助生殖服务、男科、妇产科及妇科的二级综合医院。九洲医院位于云南省昆明市盘龙区，于自有楼宇经营业务。截至2021年12月31日止年度，九洲医院进行2,565个IVF周期，较截至2020年12月31日止年度的2,196个IVF周期增加16.80%。

截至本公吿日期，公司间接持有和万家医院约5.10%股权，而卖方间接持有约94.90%股权。和万家医院为一家于2014年1月在中国注册成立并开始运营的有限公司。和万家医院为一家专门提供辅助生殖服务、妇产科及妇科的三级专科医院，位于云南省昆明市五华区。截至2021年12月31日止年度，和万家医院进行681个IVF周期，较截至2020年12月31日止年度的522个IVF周期增加30.46%。

收购事项将使集团(i)获得对各目标医院的管理及运营的完全控制及影响、(ii)增加其在各目标医院经济利益中的份额、(iii)在制定各目标医院的业务战略方面更加灵活及(iv)通过收购九洲医院自有物业及医院大楼的所有权增加其网络下辅助生殖医疗机构的数量。

收购事项属于一项战略投资，与集团向来遵循利用本身在中国的领导地位，通过专注收购已领有常规IVF许可证且位于对集团而言可带来战略优势的地点的ARS供应商，从而扩大其ARS业务范围的悠久战略一致。云南省的ARS市场相对分散。以取卵周期数合共3,246个周期计，目标医院于2021年合计在云南省民营营利性IVF医院方面排行第一。集团拟将其现有资源与目标医院的资源整合，以在医师、实验室、临床管理经验及市场营销等方面进行合作，从而增强业务运营。因此，公司认为，目标医院的市场份额将在不久将来显着增加。

此外，目标医院位于云南省昆明，为集团带来战略利益，原因是收购事项将令集团的ARS网络获得更高的生产力及产能，并覆盖中国西南地区、大湾区及中国中部地区等地区市场。其亦为集团提供进一步渗透贵州省及东南亚地区并与其产生协同效应的机会。