格隆匯 2 月 16日丨昭衍新藥(06127.HK)發佈公吿，公司擬全球發售4332.48萬股股份，其中香港發售股份389.93萬股，國際發售股份3942.55萬股，另有15%超額配股權；2021年2月16日至2月19日招股，預期定價日為2021年2月19日；發售價每股發售股份133.00港元-151.00港元，每手買賣單位100股，入場費約15252港元；中信證券為獨家保薦人，預期股份將於2021年2月26日於聯交所主板掛牌上市。

公司是一家專注於藥物非臨牀安全性評價的領先合同研究組織，正擴展以提供涵蓋藥物研發服務鏈上藥物發現、臨牀前和臨牀試驗階段的綜合服務。公司的非臨牀研究指藥物研發研究，並非以人為受試對象進行的臨牀試驗。該等非臨牀研究涵蓋藥物研發過程的所有重要階段，包括藥物發現、臨牀前及臨牀試驗階段。公司是國內專門從事新藥藥理毒理學研究的合同研究組織，根據弗若斯特沙利文的資料，現在公司已成為國內最大的藥物非臨牀安全性評價合同研究組織，按2019年的收益計，市場份額為15.7%。根據弗若斯特沙利文的資料，2019年中國及全球藥物非臨牀安全性合同研究組織市場的市場規模分別為4.157億美元及48億美元，分別約佔2019年中國及全球醫藥合同研究組織市場的市場規模68億美元及626億美元的6.1%及7.7%。公司A股自2017年8月起已於上海證券交易所上市(股票代碼：603127)。

公司已與基石投資者訂立基石投資協議，據此，基石投資者已同意按發售價認購以合共2.68億美元(約20.778億港元)可購買的一定數目的發售股份。假設發售價為142.0港元(即發售價範圍中位數)，則基石投資者將予認購的發售股份總數將為1463.18萬股發售股份。基石投資者包括Lake Bleu Prime、OrbiMed基金、中國結構調整基金、CPE Fund、Sequoia Capital China Growth、Janchor Partners Pan-Asian Master Fund、CRF Investment Holdings Company Limited、Carmignac基金、Octagon Capital、以及Valliance Fund。

假設發售價為142.00港元及假設超額配股權並無獲行使，公司將收取的全球發售所得款項淨額將為約59.098億港元。其中，估計所得款項淨額約16.0%將用於主要通過翻新現有設備及設施、建立新的實驗模型繁殖及存貨設施及僱傭經驗豐富的專業人員，以提高公司蘇州設施的非臨牀研究產能；約10.0%將用於增強公司的美國業務以迎合客户對Biomere所提供服務日益增長的需求；約39.0%將用於主要通過在廣州及重慶建設新設施、僱傭經驗豐富的專業人員及發展尖端技術，進一步擴大公司於中國的設施網絡及服務能力；約5.0%將用於拓展及深化公司的綜合合同研究組織服務，特別着重於進一步擴展公司的臨牀試驗及相關服務；約20%將用於為合適的專注於非臨牀研究的合同研究組織、專注於臨牀試驗的合同研究組織及╱或中國及海外的實驗模型生產設施的潛在收購提供資金，以於未來一至三年內進一步實施公司拓寬藥物研發價值鏈上的綜合服務範圍並拓展海外佈局的策略；以及約10%將用於營運資金及一般企業用途。