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《大行报告》建银国际升万洲(00288.HK)目标价至5.3元 今财年前景较好
阿思达克 02-02 12:11
建银国际发表报告,将万洲国际(00288.HK)去年第四季经营利润预测,由原先的增长1%,调低至下跌1%,主要反映内地业务较预期疲弱,估计包装肉类销量按年有双位数跌幅,因为前年比较基数高,以及今年农历新年时间较后,市场需求受影响。该行将内地业务经营利润预测下调27%。 该行预期万洲今年前景较佳。其中,美国业务经营利润率改善,因为公司在成本较有利的环境(原料成本下降)增加产能;内地方面,1月份包装肉类销售势头良好,预期今年销量有低单位数升幅。 该行预期公司今年息税前利润率(EBIT margin)按年改善0.9个百分点至6.9%,目标价由4.8元上调至5.3元,维持「跑赢大市」评级。
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