《大行报告》摩通下调敏实(00425.HK)目标价至38元 评级「增持」
摩根大通发表研究报告,指倘剔除一次性出售收益,敏实集团(00425.HK)上半年业绩稍逊预期,电池盒业务令人失望,但管理层指引下半年增长加快,料利润率有改善;管理层升今年新订单指引至95亿至100亿元人民币,高于原先的介乎75亿至80亿元人民币;但收入和盈利指引维持不变,因下半年仍受芯片短缺和原材料成本上升影响。
该行指出,展望明年,管理层相信整体中国产量可按年增10%,海外增长甚至料达20%,维持「增持」评级,目标价由40元降至38元。
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