01 大盤

昨夜美股三大股指衝高回落，中概股全線收跌。截至收盤，道指跌 1.81%，納指跌 1.24%，標普跌 1.55%。美國十年國債收益率跌 5.066%，收報3.373%，相較兩年期國債收益率差-71個基點。恐慌指數VIX漲 5.06%。布倫特原油收跌 2.4%。現貨黃金收跌 0.22%，報1904.51美元/盎司。美元指數維持高位，收報102.41。

美國12月零售銷售月率錄得-1.1%，為2021年12月以來最大降幅。美國零售額降幅超過預期，因為消費者面臨着數十年來以來最嚴重的通脹和更高的借貸成本。歐元區12月CPI月率錄得-0.4%，為2020年8月以來最大降幅。

美聯儲布拉德稱核心通脹不像市場預期的那麼温和，重申支持美聯儲儘快將利率提高到5%以上，並認為，為了保險起見，即使通脹下降，美聯儲也會傾向於使利率處於高位，以確保任務完成。歐洲央行管委維勒魯瓦稱短期內大幅加息是合理的，以便控制通脹預期，到夏季可能會達到終端利率。歐洲央行首席經濟學家連恩稱歐洲央行需要將利率引入限制性區間。目前利率處於“大致”中性水平，需要進一步加息。

IEA月報稱石油市場仍將面臨更大的供應過剩。11月全球石油庫存增加了7910萬桶，達到2021年10月以來的最高水平，2023年全球石油需求料將增長190萬桶/日，達到創紀錄的1.017億桶/日。

02 行業&個股

行業板塊方面，標普11大板塊悉數收跌：半導體收跌在1%以內，為0.53%。日常消費和公用事業收跌超過2%，分別為2.73%和2.40%。能源收跌1.83%，工業收跌1.88%、金融收跌1.87%、房地產收跌1.54%、醫療收跌1.41%、原料收跌1.41%、通訊收跌1.21%、高科技收跌1.29%。

概念板塊方面，航空ETF跌1.38%，旅行服務板塊跌0.93%，高端酒店萬豪跌0.75%，愛彼迎跌0.16%，挪威郵輪跌2.94%。太陽能板塊跌0.31%。金融科技板塊方面，PayPal收跌3.58%，巴菲特概念股NU跌0.82%。網絡安全板塊跌2.35%，SQ收跌3.98%。

中概股多數收跌，KWEB跌 2.54%。阿里跌 1.71%，拼多多跌 5.59%，京東跌 2.40%。理想跌 2.74%，蔚來跌3.51%，寧德時代與蔚來簽署全面戰略合作協議，涉及新品牌技術合作，“木頭姐” 減持蔚來汽車。小鵬跌 2.67%，瑞士信貸將小鵬汽車目標價由14美元下調至13美元，維持跑贏大市評級。小鵬汽車官宣新價格體系，跟隨特斯拉降價。小鵬汽車表示目標在2025年經營利潤轉正，2027年銷量超100萬輛。富途跌2.39%，名創優品跌 1.28%，高盛將名創優品目標價上調至34.8港元，評級買入。瑞幸咖啡跌 3.29%。華住跌 0.82%，台積電漲 0.54%。新東方漲8.63%，東方甄選半年帶貨48億利潤5.85億。

大型科技股多數收跌。蘋果跌0.54%，Spotify與7家公司和機構發出聯名信，呼籲對蘋果“在歐洲的反競爭行為”採取監管行動。蘋果今年推出MR頭顯設備，但AR眼鏡繼續推遲。蘋果低調發布自研芯片，取代英偉達躋身前十芯片廠商。微軟跌 1.89%，微軟官宣到三季度末將裁員1萬人。谷歌跌 0.41%，亞馬遜跌 0.61%，亞馬遜官宣本公司在美國、加拿大、哥斯達黎加的裁員行動正在進行，預計裁員1.8萬人。特斯拉跌 2.06％，特斯拉降價促銷後，日均銷量上週同比激增76%。Meta跌1.73%。

03 公司焦點

1.【美聯儲“褐皮書”顯示美國高通脹率繼續降低消費者購買力】

美聯儲“褐皮書”顯示，高通脹率繼續降低消費者的購買力，特別是中低收入家庭。汽車銷售呈平均持平狀態，旅遊業適度增長，製造業略有下降，許多地區的報吿顯示供應鏈中斷的情況已經緩解。此外，房地產市場繼續疲軟，銀行家表示，較高的借貸成本已經開始抑制商業貸款市場，能源市場的經濟活動繼續温和增長，農業狀況總體變化不大。

2.【亞馬遜將進行新一輪裁員，影響1.8萬人】

亞馬遜公司正在努力應對在線銷售增長放緩和可能出現的經濟衰退，準備啟動新一輪大幅裁員。本月早些時候該公司宣佈，將裁減1.8萬多名員工，這是該公司歷史上規模最大的裁員。裁員從去年開始，最初對亞馬遜的設備和服務部門影響最大，而最新一輪裁員定於週三開始，將主要影響零售部門和人力資源部門。稍早時候，亞馬遜首席執行官Andy Jassy在給員工的備忘錄中表示，亞馬遜在過去經歷了不確定和困難的經濟形勢，所以他們將繼續這樣做（裁員）。這些變化將幫助他們以更強的成本結構追求長期機遇。

3.【蘋果將擴大智能家居產品線 挑戰亞馬遜和谷歌】

蘋果公司正在研發一系列設備，旨在挑戰亞馬遜和谷歌在智能家居市場的地位，其中包括新的顯示屏和速度更快的電視機頂盒。此前，蘋果公司重新推出了體積更大的HomePod音箱。知情人士表示，蘋果將首先推出一款平板產品——本質上是一款低端iPad——可以控制恆温器和燈光、播放視頻和進行FaceTime聊天。該產品可以使用磁性緊固件安裝在牆上或其他地方，使其更像一個小型家庭設備，而不是普通的iPad。知情人士還稱，蘋果還討論了建造更大智能家居顯示屏的想法。

04 今日前瞻

1.18:30 歐洲央行行長拉加德發表講話

2.20:30 歐洲央行公佈貨幣政策會議紀要

3.21:30 美國至1月14日當週初請失業金人數

4.次日02:15 美聯儲副主席佈雷納德就經濟前景發表講話