盤前市場動向

1. 10月10日(週一)美股盤前，美股三大股指期貨漲跌不一。截至發稿，道指期貨漲0.26%，標普500指數期貨漲0.16%，納指期貨跌0.01%。

2. 截至發稿，德國DAX指數漲0.91%，英國富時100指數漲0.03%，法國CAC40指數漲0.10%，歐洲斯託克50指數漲0.24%。

3. 截至發稿，WTI原油跌0.15%，報92.50美元/桶。布倫特原油跌0.25%，報97.68美元/桶。

市場消息

美聯儲11月如何加息?本週CPI數據將成重要風向標。週四公佈的最新CPI數據預計將爲美聯儲11月加息幅度提供“風向標”。此前美國勞工部公佈的9月份就業報告顯示，美聯儲官員們還有進一步的加息空間，隨後公佈的經濟數據將具有更大的意義。此外，本週公佈的通脹數據還可能會證實美聯儲下個月的加息舉措。經濟學家預計9月份整體消費者價格指數(CPI)同比增幅將從8月份的8.3%小幅放緩至8.1%，但環比增幅將從0.1%升至0.2%。所有人的目光都將集中在覈心CPI部分，該部分剔除了波動較大的食品和能源類別。經濟學家預計，核心CPI同比增幅將從6.3%升至6.5%，但環比增幅將從8月份的0.6%放緩至0.4%。

美股Q3財報季來襲，低收益預期下，“成本轉嫁”仍爲關鍵變量。在通脹高企、美聯儲大舉加息、2023年經濟衰退風險不斷上升的情況下，第三季度財報季對整體市場和個別公司都至關重要。進入這個財報季後，市場對公司收益的預期很低，預計公司收益同比增長不到3%。影響收益的項目與上季度相同，包括經濟增長放緩、勞動力和投入成本上升、俄烏衝突、供應鏈和強勢美元。此外，颶風伊恩可能將爲一些保險公司帶來損失。通常情況下，實際業績應該超過盈利預期，但由於人們對不斷惡化的經濟前景和成本壓力的嚴重擔憂，前瞻指導將至關重要。企業能否通過提價來保護利潤率，仍將是一個關鍵變量。

美聯儲前主席伯南克等3位經濟學家因金融危機研究榮獲諾貝爾經濟學獎。瑞典皇家科學院週一在斯德哥爾摩宣佈，道格拉斯·戴蒙德(Douglas Diamond)、菲利普·迪布維格(Philip Dybvig)和美聯儲前主席本·伯南克獲得2022年諾貝爾經濟學獎，他們將分享1000萬瑞典克朗(約88.5萬美元)的獎金。美聯儲前主席伯南克和兩位美國同事因對銀行和金融危機領域的研究而獲得2022年諾貝爾經濟學獎。據瞭解，戴蒙德和迪布維格因研究確定了銀行在崩潰謠言(rumors of collapse)面前的脆弱性，以及政府如何預防這種情況而受到稱讚。與此同時，伯南克的研究分析了經濟大蕭條，以及銀行擠兌是如何導致危機蔓延得如此嚴重。

高盛和大摩同時看衰，美股恐迎來艱難財報季。高盛和摩根士丹利的策略師表示，隨着需求放緩和成本飆升等宏觀經濟風險的累積，企業將迎來一個艱難的財報季。摩根士丹利策略師Michael Wilson表示，庫存、勞動力成本和其他潛在支出等因素正在嚴重影響現金流，市場已經開始出現裂縫，最近幾周，一些風向標股票的營收和營收均出現下滑。同時，高盛策略師David Kostin稱，美元不斷走高、利潤率受到不利影響以及稅收變化，是即將發佈的財報面臨的三大關鍵風險。從歷史上看，美元走強與銷售業績好於預期的次數較少有關。美元的持續走強“相對於國外銷售比例較高的股票，將支撐國內銷售100%的股票的表現”。

安聯首席經濟顧問：預計美國核心通脹仍在上升。在本週公佈最新的美國9月消費者價格指數之前，安聯首席經濟顧問Mohamed El-Erian表示，他預測總體通脹“可能會下降到8%左右”，但核心通脹“仍在上升”。核心通脹是衡量通脹驅動因素及其廣泛程度的指標，因此El-Erian表示，核心通脹上升意味着"仍存在通脹問題"。但El-Erian表示，即使核心通脹率仍在上升，最終也會下降，“問題是，它會隨着經濟放緩或大衰退而下降嗎?”對於OPEC+上週三宣佈了自2020年以來最大規模的減產，El-Erian表示，這一決定“確實傷害了美國”，因爲它有可能導致通脹再次上升。但此次減產並不令人意外，因爲該組織正尋求在需求下降的情況下保護油價。

個股消息

Rivian(RIVN.US)召回約1.3萬輛汽車，盤前一度跌超10%。Rivian Automotive股價在週一美股盤前交易中一度下跌超10%，此前該公司在上週五晚些時候宣佈召回約1.3萬輛汽車，原因是其轉向系統存在重要問題。此次召回事件影響到了幾乎所有今年生產的汽車公司，超過了其2022年2.5萬輛汽車總產量指引值的一半。據瞭解，這是該公司今年第二次召回事件。今年5月，該公司召回了約500輛R1T電動皮卡，原因是安全氣囊系統存在問題，當檢測到前排乘客座位上有兒童時，該系統可能無法停止運作。

亞馬遜(AMZN.US)將於歐洲對其電動貨車車隊投資超過10億歐元。亞馬遜週一表示，將在未來五年在全歐洲對電動貨車、卡車和低排放打包樞紐投資超過10億歐元，以加速實現淨零碳排放的努力。該公司表示，這項投資還旨在刺激整個交通行業的創新，並鼓勵更多的電動汽車公共充電設施建設。該電商巨頭表示，這筆投資將使其在歐洲的電動貨車車隊在2025年前從3000輛增加兩倍多，達到1萬多輛。該公司沒有透露目前歐洲最後一英裏快遞車隊中有多大比例是電動的，但表示這3000輛零排放貨車在2021年遞送了超過1億件包裹。亞馬遜還希望在未來幾年購買超過1500輛電動重型貨車，用於向打包樞紐的“中間一英裏”運輸。

蘋果(AAPL.US)明年將推iPhone 15系列，搭載3nmA17仿生芯片。據報道，蘋果明年下半年推出iPhone 15系列，頂配版搭載蘋果A17仿生芯片，這顆芯片採用3nm工藝，由臺積電(TSM.US)代工。報道指出，目前唯一能與臺積電在先進技術上競爭的是三星電子，然而三星在3nm工藝製程上落後臺積電，三星第二代3nm工藝最快要到2024年，因此蘋果A17將由臺積電代工。

AMD(AMD.US)發佈業績預警，臺積電(TSM.US)營收也將受衝擊。在AMD於近日發佈盈利警告之後，半導體分析師陸行知指出，這將使預測臺積電的營收變得更加困難。上週四，AMD發表了一份公開聲明，稱由於臺式機和筆記本CPU銷售的下降，該公司預計第三季度的營收約爲56億美元，同比增長29%，遠低於此前預期的67.1億美元，這加劇了人們對整個芯片行業的擔憂。臺積電是目前全球最大的芯片代工商，該公司與AMD的合作關係對後者定期向市場交付技術先進產品的能力至關重要。分析師表示，臺積電的多家高性能計算(HPC)行業的客戶對未來數月的市場需求持懷疑態度。

4年後首次復飛! 波音(BA.US)737 MAX機型商業航班復飛中國航線。波音(BA.US)737 MAX首架商業航班在近四年禁令後首次復飛中國航線。根據FlightRadar24的數據，蒙古航空公司旗下一架由烏蘭巴託起飛的航班於北京時間週一上午8點18分在廣州降落;據蒙古航空公司的航班計劃，旗下的737 MAX的機型將在10月17日和10月24日再次執飛該航線。上月，中國航空監管機構就審查其MAX機型客機飛行員培訓標準與波音(Boeing)航空高管會面。隨着該公司在中國接近獲得MAX機型復飛所需的所有批準，中國市場將成爲目前爲止最後一個即將允許該機型復飛的主要航空市場。

重要經濟數據和事件預告

北京時間21:00：2023年FOMC票委、芝加哥聯儲主席埃文斯就經濟前景和貨幣政策發表講話。

次日北京時間凌晨01:00：美聯儲理事佈雷納德發表講話。

次日北京時間凌晨03:00：聯合國大會開會討論俄烏衝突問題。