8月11日，受疊屏新手機發布及蘋果產業鏈旺季催化消息影響，消費電子板塊午後繼續走強，截至發稿，易天股份漲超15%，天準科技漲超13%，歌爾股份、漫步者、領益智造、福蓉科技、國光電器漲停，勝利精密、和林微納、博碩科技、藍思科技等股紛紛跟隨走強。
此外，電子ETF（515260）漲超3%，數據顯示該ETF跟蹤中證電子50指數，持倉A股50只電子龍頭股，覆蓋蘋果概念股11只，權重合計超32%！前十大重倉股中包含立訊精密、京東方A、兆易創新、歌爾股份等4只“果鏈龍頭”。
消息面上，天風證券分析師郭明錤表示，和iPhone13系列相比，預計iPhone14系列的平均售價將上漲大約15%，達1000美元至1050美元，並且供應鏈傳iPhone 14新機擴大備貨目標上看9500萬部。另外近期三星、小米、摩托羅拉迭代摺疊屏旗艦手機要發佈。因此雖然消費電子景氣週期下滑尚未完全扭轉，後續依舊可留意，疊屏新機發布及蘋果產業鏈旺季催化。天風證券指出，今年上半年，在全球智能手機銷量疲軟背景下，iPhone銷售收入仍然同比增長2.8%，再次驗證了其產品生命力和用户粘性，看好蘋果公司繼續享受智能手機格局變動和5G滲透換機紅利。
三星新發布款摺疊屏手機
時隔一年，三星再度發佈最新的摺疊屏手機系列：左右翻折的Galaxy Z Fold4以及上下翻折的Galaxy Z Flip4，於本月下旬正式開售。
具體而言，三星Galaxy Z Flip4的售價為999.99美元，而主打7.6英寸屏幕、支持5G功能的高端Galaxy Z Fold4的售價為1,799.99美元，均與去年機型的首發價格相同。這兩款新機及新款耳機Galaxy Buds2 Pro，將於8月26日在美國、歐洲部分地區和韓國等地上市。
相較於上半年國內摺疊屏廠商紛紛向萬元以內“壓價”，當前新款定價比上一代Galaxy Z Fold3僅降價1000元，而Galaxy Z Flip4反而出現近1000元的上漲。
三星強調，Fold4採用了美國康寧的特質玻璃，且支持三星獨有的IPX8級防水技術，產品在邊框和鉸鏈蓋上還採用了裝甲鋁材質。新的材質和技術吸引了不少關注目光。
同時，據媒體報道，三星電子MX部門（移動業務部門）社長盧泰文在新款摺疊屏手機發售後表示，爭取到2025年將摺疊屏智能手機銷量佔公司高端手機銷量的比重提升至五成以上。
有研究機構預測，2022年全球摺疊屏手機出貨量將從去年的900萬部增長至1600萬部，增幅達73%。至2023年，Counterpoint Research預測，今年可摺疊智能手機的全球發貨量將增至1,600萬台，較去年的900萬台大幅增長。該份報吿認為，摺疊屏智能手機仍是今年增長最快的智能手機產品類別。
分析師認為，儘管隨着消費者減少支出，今年整體智能手機市場料將萎縮，但摺疊式智能手機的表現可能會更好，因其外形奇特、屏幕大、便攜性吸引了人們的興趣。
此外，川財證券指出，7月份消費電子行業整體表現的回暖趨勢漸顯，但相關電子產品價格仍有不同程度的回調。雖然經歷了線上購物節和各地消費政策的刺激，但受到疫情變異反覆、通脹高位持續等因素影響，市場整體需求仍相對較低迷，產業鏈供應端的去庫存等壓力仍然較大，消費電子行業復甦雖有積極的跡象但仍需時日。儘管如此，隨着疫情漸趨穩定、新型消費電子產品更新迭代及眾多新品發佈，市場需求或將迎來進一步的回升。
不缺競爭者
隨着摺疊屏智能手機逐漸獲得消費者們的認可，各大智能手機廠商都將這一品類打造成旗下“高端”與“頂尖”產品形象的代表。
根據Counterpoint的摺疊屏智能手機跟蹤報吿得知，2022年6月，三星在2022年上半年佔據了摺疊屏智能手機的主要市場份額，佔總市場份額的62%;華為和OPPO分列第二和第三。
此外，2021年12月至今，市場上已先後有7款摺疊屏手機發布，其中華為2款、三星2款，榮耀、OPPO、vivo各一款。其中OPPO Find N曾以7699元的發售價，創下摺疊屏手機價位新低。
關於摺疊屏機型在整個市場中的重要性，有分析人士認為：“摺疊屏手機不僅為智能手機帶來了全新的設計——傳統尺寸由長條形狀主導——而且還帶來了更多的屏幕空間。隨着智能手機使用案例的擴展，尤其是在媒體、娛樂和工作領域，這一點將變得越來越重要。”
儘管智能手機廠商在這一品類上打得火熱，但不少業界人士認為，摺疊屏這一形態只能算是移動智能通信設備的過度產品，真正的未來還要看VR/MR等設備，這聽起來似乎是蘋果正在部署的全新產品線。
但不得不説，目前消費電子產品市場表現不佳，再加上蘋果在高端智能手機市場中幾乎沒有對手，整個智能手機市場可以説是相當無聊，廠商們願意在摺疊屏手機上“內卷”，也算是為整個市場帶來了一絲樂趣。
國信證券亦認為，8月建議重點關注摺疊屏新機發布以及蘋果產業鏈旺季催化。隨着消費電子傳統備貨旺季的來臨，繼續推薦自身用户羣體消費力下行風險較小、受益於華為高端機用户轉換週期的蘋果產業鏈。
More Content
