盤前市場動向

1. 3月4日(週五)美股盤前，美股三大股指期貨齊跌。截至發稿，道指期貨跌0.80%，標普500指數期貨跌0.85%，納指期貨跌0.75%。

2. 截至發稿，德國DAX指數跌3.23%，英國富時100指數跌3.19%，法國CAC40指數跌3.26%，歐洲斯託克50指數跌3.29%。

3. 截至發稿，WTI原油漲1.98%，報109.80美元/桶。布倫特原油漲1.64%，報112.27美元/桶。

市場消息

2月非農前瞻：美國通脹高燒不退，工資增速短期或難減緩。美國2月非農數據將於北京時間今晚21:30公佈，薪資漲幅成爲市場焦點，市場預計2月平均每小時工資同比增幅將達到5.8%，如果不考慮在2020年疫情期間的兩次扭曲數據，這一年度增幅將是2007年以來最大幅度。另外，經濟學家預計，2月份的就業報告也將表現強勁，根據調查顯示，市場平均預期就業人數將增加近42萬人，前值爲增加46.7萬人，預計失業率將下降至3.9%。有分析人士認爲，強勁的就業和薪資數據，有可能給美聯儲貨幣政策帶來壓力，迫使其在3月會議上加息幅度超過預期的25個基點。

小摩警告：若俄羅斯石油持續受打擊，年底油價可達185美元。摩根大通週四表示，極端情景下，如果俄羅斯的供應繼續受到幹擾，布倫特原油價格年底可能會達到每桶185美元。在最新的報告中，摩根大通維持其油價預測，即第二季度布倫特原油均爲每桶110美元，第三季度爲每桶100美元，第四季度爲每桶90美元。該行預計，如果伊朗的原油沒有重返市場，第二季度的平均油價將達到115美元，第三季度將達到105美元，第四季度將達到95美元。

俄烏戰火燒到農產品市場，小麥價格飆升至14年新高。由於烏克蘭戰爭切斷了全球逾25%的小麥出口，人們對全球小麥短缺的擔憂日益加劇，小麥價格飆升至2008年以來的最高水平。週五，芝加哥小麥期貨漲停，至12.09美元/蒲式耳，升至十四年高位。自從俄羅斯襲擊烏克蘭，歐美對俄羅斯實施全面制裁以來，小麥價格一直在飆升，目前正朝着每週約40%的創紀錄漲幅前進。

俄羅斯闢謠網站表示烏克蘭核電站未遭攻擊。當地時間3月4日，針對此前烏克蘭官方和媒體宣稱的扎波羅熱核電站遭襲擊事件，俄羅斯闢謠網站“向虛假新聞宣戰”基於俄方公佈的信息表示，烏克蘭總統澤連斯基企圖通過扎波羅熱核電站事件炒作“第二個切爾諾貝利”話題，藉此恐嚇歐洲。該網站表示，按俄方通報的消息，俄軍與烏方交火地點距離核電站有一定距離，交火導致一處訓練行政設施起火。烏方渲染的俄軍用於攻擊核電站的導彈實際上是照明彈。

美國金融市場融資壓力大，流動性指標亮紅燈。本週美國銀行間拆借利率相對於隔夜拆借基準利率(FRA/OIS息差)上升，週四交易中，這一息差擴大了近10個基點，至26.4個基點。這是自2020年5月28日以來的最高水平。FRA/OIS息差主要反映的是全球銀行體系的信貸壓力，息差擴大被視爲銀行間拆借的意願下滑。FRA/OIS利差大漲意味着市場對短期同業拆借利率(Libor)上漲的預期非常高，顯示融資市場的資金短缺。

歐洲股市出現有史以來最大單週資金外流。美國銀行策略師表示，在通脹風險不斷上升的情況下，俄烏局勢升級正促使投資者以前所未有的方式撤出歐洲股市。美銀策略師援引EPFR Global的數據表示，截至3月2日當週，歐洲股市遭遇了有記錄以來最大的單週資金外流，達到67億美元，這也令全球股市的資金外流10周以來首次達到50億美元。

個股消息

Yandex(YNDX.US)履行債務打消顧慮，華爾街銀行趁機抄底俄羅斯公司債券。在美歐等國家的全面制裁和資本管制之下，俄羅斯公司是否能夠繼續償還外幣債務引起了市場的密切關注。好消息是，俄羅斯搜索引擎公司Yandex已向2025年到期的12.5億美元債券的持有人支付了470萬美元的息票。此外，俄羅斯國有能源巨頭俄羅斯天然氣工業股份公司(Gazprom)已經在處理3月7日到期的13億美元債務。另外，近幾天來，高盛和摩根大通一直在購買與俄羅斯公司有關的價格較低的債券，有知情人士稱，高盛主要向Evraz Plc、Gazprom和俄羅斯鐵路等公司發行未來兩年內到期的公司債，並已投標購買俄羅斯主權債券。對此，高盛並未予以置評。此外，該公司披露烏俄事件影響：未在制裁範圍內，短期運營依舊堅挺長期或受影響。

Coinbase(COIN.US)與幣安重申未禁止俄羅斯用戶使用加密平臺。加密貨幣交易所Coinbase Global Inc (COIN.US)和幣安(Binance)在週五重申，他們沒有計劃先發制人地禁止所有俄羅斯用戶使用他們的加密貨幣平臺。有分析人士表示，這一決定削弱了西方國家在入侵烏克蘭後孤立俄羅斯方面的計劃。

本田汽車(HMC.US)與索尼(SONY.US)將聯手造車，計劃2025年銷售首批電動汽車。3月4日，本田汽車與索尼發佈聲明，雙方將成立合資企業，合作開發電動汽車，目標是在2025年銷售首批電動汽車。雙方表示，本田將負責生產第一款車型，而索尼將開發移動服務平臺。

遭客戶強烈反對後，Rivian(RIVN.US)撤銷漲價計劃。Rivian首席執行官RJ Scaringe在週四致股東的一封信中承認，週二的漲價“破壞了Rivian希望與客戶建立的信任”。他表示，從3月1日起，所有的訂單都將按照原價進行。Scaringe表示，關鍵零部件成本的大幅上漲是價格上漲的原因。“從半導體到鈑金再到座椅，一切都變得更加昂貴，因此我們看到，自 2018 年以來，美國新車的平均價格上漲了 30% 以上。”

重要經濟數據和事件預告

北京時間21:30：美國2月非農就業數據

北京時間21:45：2023年FOMC票委、芝加哥聯儲主席埃文斯出席CNBC的直播節目。

北京時間3月5日02:00：美國至3月4日當週石油鑽井總數(口)

北京時間3月5日04:30： 美國商品期貨交易委員會(CFTC)公佈周度持倉報告。